Com mais de US $ 800 milhões até agora investidos em starcops de tecnologia bitcoin e blockchain desde 2012, é seguro dizer que os capitalistas de risco são certamente cativados.

Os investimentos na indústria já ultrapassaram o total cumulativo para 2014, com mais de US $ 380 milhões prometidos para startups em rodadas de financiamento anunciadas publicamente este ano.

Embora seja uma figura impressionante, o que esse número não transmite com sucesso é a quantidade de empresas de semente para finais que estão fazendo apostas na nova onda de inovadores com o objetivo de levar a tecnologia bitcoin e blockchain.

Os dados da Bitcoin Venture Capital da CoinDesk indicam que quase 200 empresas de capital de risco investiram em empresas de bitcoin, um total que exclui os vários negócios privados mantidos fora do alcance do público para projetos de sigilo ainda sem aviso prévio.

Fora dessas muitas empresas de investimento, no entanto, surgiram líderes claros cujos acordos de investimento e ideais influenciaram o ecossistema mais amplo.

Com isso em mente, compilamos uma lista de 10 das empresas de investimento mais influentes e visíveis da indústria.

IDG Capital Partners

A única entidade não norte-americana na lista, IDG Capital da China, surgiu como um investidor cedo, porém conservador, com uma maior ênfase nas aplicações da cadeia de blocos como um livro contábil distribuído.

O primeiro investimento da IDG ocorreu em maio de 2013 pelo financiamento do Ripple Labs, um provedor de protocolo de pagamento distribuído que arrecadou US $ 37 milhões no total e fechou recentemente uma série A. $ 9 milhões.

Mais tarde, participou da captação de US $ 1 milhão da Koinify . Originalmente concebido como um Kickstarter descentralizado, a Koinify anunciou desde já que planeja girar como resultado de receitas insustentáveis.

Embora a empresa pareça preferir investimentos em tecnologia de razão contábil distribuída, a IDG, no entanto, apoiou um dos maiores provedores de serviços de bitcoin, o Circle Internet Financial, com sede em Boston, tendo participado da série C de US $ 50 milhões em abril.

Um representante da IDG Ventures USA indicou que a empresa está atualmente buscando oportunidades de estágio inicial, enquanto sua homóloga baseada em China está focada em negócios em fase avançada.

Khosla Ventures

Descrito por TechCrunch como "empresa mega VC", a Khosla Ventures, baseada em Menlo Park, recém-levantou US $ 400 milhões para financiar seu próximo lote de investimentos em sementes, alguns dos quais poderiam acabar sendo dedicado às firmas bitcoin ou blockchain.

Khosla tem sido relativamente silencioso no público em relação à sua posição sobre bitcoin, a cadeia de blocos e se a sua tese de investimento favorece uma ou outra. Ainda assim, isso não impediu que ele participasse de algumas das rodadas de financiamento mais faladas no espaço.

O portfólio de bitcoins da Khosla inclui líder líder em angariação de fundos do setor 21 Inc, que acumulou mais de US $ 120 milhões em capital inicial até a data, bem como a maior tecnologia pura do setor, Blockstream.

Em outros lugares, a Khosla apoiou rodadas de financiamento menores pelo especialista em tecnologia de cadeias de blocos, o especialista em cadeias e serviços financeiros BlockScore.

Boost VC

O Boost VC da San Mateo pode estar se afastando de um foco específico sobre o bitcoin (anunciando recentemente a sua nova classe seria igualmente dedicada à realidade virtual), mas desde a sua criação em 2013, tem sido uma das mais investidores prolíficos no espaço.

A Boost VC afirmou que pretende apoiar 100 empresas de bitcoin até 2017, e já possui um portfólio, incluindo startups com potencial de crescimento, incluindo Align Commerce, BlockCypher, BTCPoint, BitPagos e Reveal.

Dado que a maior parte de seus investimentos são iniciais, é difícil avaliar completamente a ênfase de Boost no volume em sua abordagem ao ecossistema.

Até agora, apenas uma das empresas do portfólio, os contratos inteligentes de cadeia de bloqueios Mirror, alcançou uma rodada da série A.

AME Cloud Ventures

O fundo inicial iniciado pelo fundador do Yahoo Jerry Yang, a AME Cloud Ventures surgiu como outro investidor cauteloso e infreqüente na indústria bitcoin.

A empresa baseada em Palo Alto possui três das startups melhor financiadas em seu portfólio até o momento - BitPay, Blockstream, Ripple Labs, bem como a solução de identidade Blockcypher e blockchain ShoCard.

Apesar dos investimentos públicos, no entanto, tanto a Yang quanto a empresa mantêm silêncio quanto à sua estratégia de investimento e opiniões sobre bitcoin.

Lightspeed Venture Partners

Embora a Lightspeed tenha abrandado o ritmo de seus investimentos na tecnologia, a empresa de capital de risco foi um dos seus primeiros adeptos mais vocais, com o parceiro Jeremy Liew expressando seu entusiasmo publicamente pela tecnologia no início como 2013 e aparecendo como testemunha nas audiências New York BitLicense em 2014.

No geral, a Lightspeed fez um investimento interessante em uma série de empresas de bitcoin e blockchain diretamente ou através de suas subsidiárias, apoiando BlockScore, troca de ativos digital Melotic e Troca de bitcoína baseada na China BTC China. A Lightspeed também fez um investimento inicial chave na incubadora focada em bitcoin Boost VC em maio de 2013.

No entanto, Lightspeed moveu-se de forma decisiva em outubro de 2014, apoiando US $ 30. Rodada de financiamento de 5 milhões para o fornecedor de carteiras bitcoin Blockchain. O financiamento, em seguida, o maior no espaço, discutiu o cenário para rodadas ainda maiores no topo de 2015.

Liew disse sobre a estratégia da empresa:

"Acreditamos que, nos próximos anos, as principais oportunidades no ecossistema bitcoin será conduzido por casos de uso da loja de valor e especulação, e somente depois que esses casos de uso suportem um limite de mercado bitcoin muito maior, o bitcoin 2. 0, as oportunidades do livro gerado serão prontas para dimensionar para realizar o seu pleno oportunidade ".

Ribbit Capital

Ainda outra empresa de risco que forneceu talvez uma liderança mais pensada do que o investimento no ecossistema da tecnologia é o Ribbit Capital.

Lançado em 2013, a empresa VC foi uma das primeiras a se interessar pelo espaço, com o fundador Micky Malka ingressando na Fundação Bitcoin, então o principal grupo comercial da indústria, como membro do conselho da indústria.

Embora entusiasmado, Ribbit tem sido igualmente paciente apoiando algumas das maiores rodadas de financiamento do ecossistema, incluindo as de Blockstream, BTCJam, Coinbase, Ripple Labs e Xapo.

Ainda assim, de acordo com a Malka, há valor na adoção de uma estratégia de investimento de longo prazo em relação ao ecossistema. Após a série C de US $ 75 milhões da Coinbase, ele disse à CoinDesk:

"A boa notícia para o bitcoin é a crença de longo prazo de jogadores estabelecidos de que vale a pena entender o que pode acontecer neste ecossistema, em vez de simplesmente acreditar que nunca acontecerá. obviamente, ainda cedo, mas Roma não foi construída em um ano. <

Union Square Ventures

Dirigido pelo parceiro franco Fred Wilson, a Union Square Ventures (USV) esteve entre os mais envolvidos no diálogo público sobre a tecnologia .

Embora liberal com o seu elogio, no entanto, a USV tem sido conservadora com seus fundos.

Até à data, a USV realizou investimentos em apenas três empresas de bitcoin e blockchain - empresa de serviços de bitcoin Coinbase, rede de comércio descentralizada OpenBazaar e protocolo de identidade de código aberto OneName.

Os investimentos, embora aparentemente dispares, sugerem uma das teses mais bem definidas entre as principais empresas de capital de risco. A USV acredita em explorar se o crescimento explosivo permitido pelo protocolo de bitcoína poderia ser aplicado a verticais além de finanças em vez de investimentos no ecossistema de apoio de bitcoin.

Como Wilson disse à CoinDesk em janeiro:

"Não estamos interessados ​​em investir em uma empresa que seja igual à Coinbase. Acho que a Coinbase tem uma grande oportunidade na frente de si e por isso temos o cuidado de não investir em qualquer lugar perto do que estão fazendo. "

RRE Ventures

Outra empresa não tão pública com o seu elogio pela tecnologia, a RRE adicionou mais silenciosamente uma lista impressionante de empresas de bitcoin ao portfólio.

Começando com o intercâmbio de bitcoin itBit em 2013, a RRE já investiu na empresa de mineração bitcoin 21 Inc; processador de pagamento comercial BitPay; Especialistas em API Gem; fornecedor de carteira de hardware Case; Mirror e Ripple Labs.

Talvez o investimento mais notável, no entanto, seja a Cadeia de Cadeia de Tecnologia Blockchain, liderada pelo CEO e pelo parceiro da RRE, Adam Ludwin.

Os investimentos da RRE são dignos de nota, dada a sua variedade, embora a maioria dessas startups esteja focada em aspectos fundamentais do ecossistema bitcoin, sejam pagamentos à máquina para máquina ou contratos inteligentes baseados em cadeias de blocos.

No entanto, esses investimentos poderiam vir a formar apenas uma fração do próximo projeto para a empresa, já que ele arrecadou US $ 1. 5 bilhões em mais de sete fundos desde a sua fundação em 1994.

Digital Currency Group (anteriormente Bitcoin Opportunity Corp)

BitFlyer, BitPay, BitPesa, BitGo, BitNet, BitPremier, BitX - estes são apenas um punhado das startups focadas em bitcoin ostentando um prefixo "bit" e apoiado pela Bitcoin Opportunity Corp. de Barry Silbert.

Recentemente marcado como Digital Currency Group (DCG), o fundo da Silbert foi um dos investidores mais ativos, tanto pessoalmente como através do DCG, com nomes importantes como Coinbase , Laboratórios do Circle e Ripple completando seu portfólio de 35 empresas.

O DCG tem sido otimista em bitcoin em todas as frentes, apoiando empresas tanto nos EUA como internacionalmente na América Latina, México, Japão e Coréia do Sul e apoiando a inovação em praticamente todas as áreas do ecossistema da moeda digital.

Andreessen Horowitz

Talvez, invulgarmente, a empresa de maior perfil envolvida no ecossistema bitcoin tenha sido Andreessen Horowitz, a empresa de private equity lançada pelo fundador da Netscape, Marc Andreessen, e o gerente de produtos da Netscape, Ben Horowitz.

Após a participação na rodada de investimentos de Ripple Lab em abril de 2013, Andreessen Horowitz desenvolveu agressivamente para desenvolver e cultivar as duas empresas mais rentáveis ​​da indústria, Coinbase e 21 Inc, que representam US $ 227 milhões no investimento total ou mais de US $ 1 em US $ 4 até agora investido na indústria.

Andreessen Horowitz também viu o parceiro geral Balaji Srinivasan assumir um papel ativo no desenvolvimento de 21 quando assumiu a posição de CEO da empresa em maio.

O próprio Andreessen adotou o papel de um dos defensores mais bem conhecidos da tecnologia, rotineiramente tweetando sobre desenvolvimentos que afetam diretamente e indiretamente o espaço de sua conta @pmarca, fortemente seguida.

A empresa também participou de rodadas de investimento menores para o TradeBlock e OpenBazaar, sinalizando que continua interessado em apostas antecipadas em idéias potencialmente disruptivas.

Imagem de capital de risco via Shutterstock